Τέλος τα φθηνά δάνεια

Αύξηση άνω του 20% καταγράφει το Euribor 3μήνου από την αρχή του έτους, εκτοξεύοντας το κόστος δανεισμού επιχειρήσεων, νοικοκυριών αλλά και τραπεζών. Πάνω από 33 δις. ευρώ τα κόκκινα δάνεια το 2011


Του Κ. Παπαγρηγόρη

Βόμβα στα θεμέλια του προϋπολογισμού χιλιάδων επιχειρήσεων και νοικοκυριών αποτελεί η συνεχή αυξητική τάση που καταγράφει τους τελευταίους μήνες το διατραπεζικό επιτόκιο Euribor 3μηνης διάρκειας.

Όπως επισημαίνουν τραπεζικοί παράγοντες πρόκειται για εξέλιξη που "πλήττει" το σύνολο σχεδόν των δανειοληπτών, καθώς το Euribor 3μηνης διάρκειας, αποτελεί το επιτόκιο αναφοράς του συνόλου σχεδόν των δανείων (95%) που χορηγεί τους τελευταίους μήνες το πιστωτικό σύστημα.

Χθες το Euribor 3μήνου ανήλθε στο 1,21%, από 1,10% που ήταν στις αρχές Μαρτίου και 1% στις αρχές του χρόνου, εξέλιξη που συνεπάγεται 21% αύξηση στο κόστος δανεισμού επιχειρήσεων και ιδιωτών από τις τράπεζες στο πρώτο τρίμηνο του 2011.
Ακόμη μεγαλύτερη είναι η επιβάρυνση για τους δανειολήπτες σε ετήσια βάση, με την αύξηση του κόστους δανεισμού να έχει σχεδόν διπλασιαστεί καθώς το επιτόκιο αναφοράς τον Μάρτιο του 2010 ήταν μόλις 0,634%.

Έμπειροι τραπεζίτες αποδίδουν την αυξητική τάση του Euribor 3μηνης διάρκειας στις εκτιμήσεις των αναλυτών ότι η περίοδος των χαμηλών επιτοκίων φτάνει σιγά - σιγά στο τέλος της και στην πρόθεση της ΕΚΤ να αρχίσει σταδιακά να αυξάνει το βασικό επιτόκιο.

Την ίδια στιγμή δεδομένη θεωρείται από το πιστωτικό σύστημα η απόφαση της Ευρωπαϊκής Κεντρικής Τράπεζας να προχωρήσει κατά την συνεδρίασης της 7ης Απριλίου σε αύξηση του επιτοκίου αναφορά τουλάχιστον κατά 0,25%. Σημειώνεται ότι λόγω της διεθνής κρίσης η ΕΚΤ επέλεξε να κρατήσει για μεγάλο χρονικό διάστημα το επιτόκιο αναφοράς στο ιστορικό χαμηλό του 1%.

Η αύξηση του Euribor συνεπάγεται αύξηση του κόστους χρήματος και για τις τράπεζες, καθώς αποτελεί το επιτόκιο δανεισμού και για τις ίδιες, ενώ η κατάσταση επιδεινώνεται ακόμη περισσότερο από την ολοένα αυξανόμενη αδυναμία των δανειοληπτών να ανταποκρίνονται στις υποχρεώσεις που έχουν αναλάβει έναντι του πιστωτικού συστήματος.


Συναγερμός για τα "κόκκινα" δάνεια

Οι τραπεζίτες δεν κρύβουν την ανησυχία τους για τη δυναμική που διατηρεί ο ρυθμός ανόδου των καθυστερούμενων δανείων.
Συγκεκριμένα εκτιμάται ότι ο δείκτης των μη εξυπηρετούμενων δανείων διαμορφώθηκε για το 2010 υψηλότερα του 11%, εξέλιξη που εκτοξεύει τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια στα επίπεδα των 28 δις. Ευρώ, ποσό που αναμένεται να ξεπεράσει τα 33 δις. ευρώ το 2011.

Στο εννεάμηνο του 2010 ο δείκτης μη εξυπηρετούμενων δανείων διαμορφώθηκε στο 10% από 9% στο εξάμηνο και 7,7% στο τέλος του 2009.

Για φέτος -το πιο δύσκολο έτος της τρέχουσας ύφεσης όπως αναμένουν οι τραπεζίτες- ο δείκτης με βάση τις δικές τους εκτιμήσεις θα διαμορφωθεί πάνω από το 12%, όταν για τους αναλυτές θεωρείται δεδομένο ότι θα υπερβεί ακόμη και το 14%. Όσον αφορά το ανώτατο, χρονικά, σημείο των επισφαλειών τοποθετείται περί τα μέσα του 2012.
Η ανησυχία επικεντρώνεται στην καταναλωτική πίστη, όπου ήδη οι επισφάλειες έχουν αυξηθεί σημαντικά αλλά και στην επιχειρηματική πίστη, η οποία κρατιέται ακόμη σε ελεγχόμενο επίπεδο, καθώς ήταν και η πρώτη κατηγορία που είχε υποβληθεί σε ρυθμίσεις.

Υπ' αυτές τις συνθήκες επιδείνωση αναμένεται να καταγράψουν και οι συνθήκες ρευστότητας των ίδιων τραπεζών, γεγονός που αναμένεται να τις οδηγεί ολοένα και περισσότερο στην "αγκαλιά" της ΕΚΤ. Ήδη ο δανεισμός των ελληνικών τραπεζών από την ΕΚΤ ανέρχεται στα 97,7 δις. ευρώ με τις εγγυήσεις που έχουν κατατεθεί να υπερβαίνουν τα 160 δις. ευρώ. Μάλιστα τραπεζικοί παράγοντες δεν αποκλείουν σύντομα ο δανεισμός των ελληνικών τραπεζών από την ΕΚΤ να ξεπεράσει τα 100 δις. ευρώ!!!
http://www.axiaplus.gr/Default.aspx?id= ... 108&lang=1